Nasdaq-0.38%
Stockholm
0.51%
0.51%
ValueTree släpper sin Q4-rapport på tisdag. I Q3-rapporten meddelande man att omstruktureringskostnaderna för förvärven är tagna och att synergieffekterna nu kommer synliggöras.
I slutet av November kom detta PM:
"ValueTree höjer rörelseprognosen för fjärde kvartalet. ValueTree ändrar sin tidigare lagda prognos för Q4 om 30 MSEK i omsättning och 3 MSEK i EBITDA. ValueTree bedöms nu omsätta minst 35 MSEK under Q4 med en EBITDA om 3,5 MSEK. "Oktober var en starkare månad än budget och även november har fortsätt starkt" säger Tomm Heibö VD för ValueTree."
Vad har hänt med kursen sedan detta meddelande kom? Den har gått ner med 20% till synes totalt omotiverat. Känns lite som en freeroll att äga denna aktie över rapporten på tisdag.
Hur ser det då ut framöver? ValueTrees egen prognos (kan den höjas nu?) för 2011 säger vpa 1,29 (p/e ca 3). Remiums säger vpa 1,06 (p/e under 4) för 2011 och 1,59 (p/e ca 2,5) för 2012. Stockpickers säger vpa 0,80-1 (p/e drygt 4). Stockpicker har för övrigt en riktkurs på 10 kr.
Självklart ganska hög risk men går allt "enligt plan" har vi en ganska snabb dubblare.
Denna text är skriven av vårt forums användare. Det är insändaren - och inte REDEYE - som ansvarar för inläggets innehåll. Det är således den enskilda signaturen som är ansvarig för inläggets innehåll och trovärdighet. Läsarna av inlägg uppmanas att på egen hand kritiskt analysera och granska informationen.
Kommentarer
Har det undgått att man genomfört "2" st emissioner? Man har alltså kunnat köpa aktier till rabatterat pris 2 gånger sedan november, då är det väl inte konstigt att aktien sjunker? Det kan vara bra och ta upp istället för att skriva att aktien gått ned omotiverat.
Sen har väl inte VD:n någotvidare track record, inte att han gjort något dåligt, utan känns snarar lite oerfarenhet, detta behöver inte vara dåligt, men nu gäller det att visa resultat.
visst men det handlar om totalt endast 1,2m (ca 7% av alla aktier) aktier och bolaget har tillförts 4,1 kr per aktie, dvs inget som fundamentalt ska påverka börsvärdet 20% (mer än så om man tittar ytterligare tillbaka).
Loffe, nu missade du räkna in emission nummer ett som gjordes i december, sammanlagt har knappt 1,6 miljoner aktier emitterats, alltså en utspädning på 10%. Lägg där till att många som suttit på aktien sålt för att istället köpa aktien till rabatterat pris(varför ska jag behålla mina aktier när jag kan få dem ca 5% billigare) iom detta så skapas ett högre sälj än vanligt och då sjunker ju aktien. Sen finns det väl många som lockas av 5% av aktiepriset och så fort de fått in aktien i sin portfölj trycker på sälj för att göra några snabba procent, återigen högre säljtryck.
Du har rätt, fick för mig att 1,2m var totalen. Hur som helst är detta inte något som fundamentalt ska påverka kursen mer än möjligen marginellt. Ja, självklart ökar detta säljtrycket men bara för att det e anledningen till fall så gör det ju inte ett eventuellt (?) köpläge sämre.
Jag tror många köpare hoppar för att många tänker när kommer nästa emission(Då aktien sjunker 10% till)? Sen känns även VD:n sådär, om man kollar hans profil på Linkedin så känns det inte som att han gjort något vettigt de senaste 14 åren.
Upp 15 procent idag. Bra timing på inlägget. Vad gäller ägarspridningen är vad jag fattar det som främst för att bolaget med tiden ska försöka notera sig på en större lista. Vad bolaget kan prestera är svårt att veta. Kollar vi de sammanslagna bolagens resultat 2009 hammnar vi på blott 0,7 miljoner. //www.allabolag.se/befattningshavare/Heib%25F6%252C_Tom/36d621b463cff54b156580fea1790fd7
Dock finns ganska mycket synnergier att hämta. Räknade via stockpickers siffror fram en omsättning på 140 miljoner med ett EBITDA resultat kring 11 miljoner.
Verksamhet exkluderat Carlo Baby Förväntad omsättning: 45 miljoner Förväntat resultat EBITDA: 5 miljoner http://www.stockpicker.se/analys/pdf/valuetree_100223.pdf
Kids first: Omsättning 2,5 miljoner Resultat:okart http://www.stockpicker.se/analys/pdf/valuetree_100223.pdf
Förvärv EBER Toys Förväntad omsättning: 45 Miljoner Resultat EBITDA:3 miljoner
Carlo baby Förväntad omsättning: 30 Miljoner Förväntat resultat EBIT: 3 Miljoner http://www.stockpicker.se/analys/pdf/valuetree_100223.pdf
Förvärv ALF Förväntad omsättning: 21 miljoner Förväntat resultat EBITDA:5 miljoner
Total omsättning: 143,5 miljoner EBITDA:16 miljoner
Detta är vad bolaget kunde omsätta om vi utgår från att alla affärsenheter skulle samverka som förväntat. Nu kommer koncernen troligen omsätta.
Juni - September inkluderat ALF 29,5 miljoner Resultat ej engångsposter: 0,4
Sep - Dec 30 Omsättning: 35 miljoner Resultat EBITDA: 3,5 miljoner Omsättningen är i regel något starkare på hösten men i dagsläget bör företaget omsätta ca 115 miljoner med ett brutto intäkt på 35,65 miljoner - personalkostnader 16,8 - övriga externa 8 - avskrivning 4,7 - ränta 1 miljon innebär ett EBITDA på 10,85 eller EBIT 5,15 på dagens verksamhet. Får jag gissa tror jag verksamheten kan omsätta något mer än så med en högre bruttomarginal än 31 procent.
Gabriel har bra koll på bolaget...
...jag tror dock på lägre omsättning q4 men högre bruttovinst.
Nettovinsten kan påverkas av kostnader för sammanslagning, men de borde tagits q3 tills törre delen.
Upp till bevis för ett av mina tyngsta innehav i morgon...